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一、今日综述
【今日焦点】财政部：1-4月国有企业经济运行态势良好；商务部：欧盟对中国热轧钢板桩反倾销调查严重干扰中欧钢铁贸易；预计到2021年有21个省份或地区的煤电产能过剩；中国放松对美国废料进口的限制；中欧双方同意尽快举行第七次中欧经贸高层对话；香港金管局: 未来可能会经常看到金管局承接港元沽盘的新闻；九月后港股或迎科技公司上市潮；粤港澳大湾区发展规划即将公布;美国商务部长：美国考虑将其人员安排进中兴通讯负责合规；特朗普宣布新加坡"特金会"取消；喜马拉雅否认有上市计划 称并未确定保荐人；美媒评选“颠覆者”科技企业榜单：滴滴和小米上榜；新秀丽否认Blue Orca Capital报告指控 今日复牌。
【恒指】隔夜美股走势稳定，昨日港股亦无大变化，截止收盘恒指报30760点，涨0.31%；国企指数报12152点，涨0.51%；红筹指数涨0.02%；大市全天成交898亿港元，较上个交易日有所萎缩。板块及个股方面，电影股、教育股、饮品板块领涨港股市场，其中阿里影业，近6个交易日累涨近60%。新秀丽遭沽空机构BlueOrcaCapital狙击，当日早间急挫逾12%，后于上午11时停牌，停牌前跌9.8%。另外“三桶油”继续保持强势，中国石油收涨1.46%；中国石化涨2.47%；教育股中枫叶教育涨6.35%，宇华教育涨5.73%。另外联想集团昨日公布年度业绩，收入恢复增长创3年最高水平，当日涨2.09%。
【美股】周四美国股市小幅收跌，地缘政治风险令市场承压。道琼斯工业平均指数收跌75点，纳斯达克综合指数跌0.02%，标普500指数跌0.2%，板块方面，银行股、能源股普跌，其中高盛跌0.72%，花旗集团跌1.32%，富国银行收跌2.69%。EOG资源跌2.44%，埃克森美孚跌2.29%。科技股则涨跌各异，其中美光科技收涨2.53%，AMD收涨2.37%，奈飞收涨1.33%连续两个交易日创收盘纪录新高；中概股方面，网易跌逾4%，搜狐跌近3%。虎牙、信而富、哔哩哔哩和蓝汛均涨超一成，乐信则跌逾一成，途牛和第九城市双双跌超7%。
二、新闻热点
市场消息：
A股消息：
1、财政部发布信息，2018年1-4月，全国国有及国有控股企业经济运行态势良好。偿债能力和盈利能力比上年同期均有所提升，利润增幅高于收入8.7个百分点，钢铁、石油石化、煤炭等重点行业利润大幅增长。
2、有消息称，美国政府正考虑对进口汽车展开“232”调查，最终可能会实施新关税，关税税率最高或达到25%。对此，商务部新闻发言人高峰24日在例行新闻发布会上表示，中方反对对国家安全条款的滥用，这将严重破坏多边贸易体制，扰乱正常的国际贸易秩序。中方将密切关注美方调查的相关进展，对可能产生的影响进行全面评估，坚决捍卫自身的合法权益。
3、据界面，国家能源局发布2021年煤电规划建设风险预警的通知，预计到2021年，将有21个省份或地区的煤电产能过剩，禁止这些地区建设新煤电项目。归入红色和橙色等级的地区要暂缓建设新项目，直到煤电产能过剩问题得到解决。上海、湖北和浙江为绿色等级地区，允许在国家指导下增加煤电产能。
4、债券市场一线监管部门有关负责人指出，从宏观层面看，目前市场流动性处于紧平衡状态，而民营企业处于资金链的末端，抗风险能力弱，受到流动性趋紧的影响比较明显。资管新规出台之后，商业银行正在经历表外资产转入表内过程，在这个过程中存在一定程度的信用收缩，对民企现金流产生了较大压力。近期发生信用违约的民营企业可以说自身都存在一些问题，目前发生的民营企业信用债违约现象，应该说是在整体流动性紧平衡的大环境下，导致个别企业的风险暴露，并不存在系统性风险。
5、生态环境部土壤环境管理司有关负责人就《关于加强涉重金属行业污染防控的意见》有关问题答记者问，《意见》提出：到2020年，全国重点行业的重点重金属污染物排放量比2013年下降10%；集中解决一批威胁群众健康和农产品质量安全的突出重金属污染问题，进一步遏制“血铅事件”、粮食镉超标等风险；建立企事业单位重金属污染物排放总量控制制度。
6、日前获悉，国家市场监督管理总局正在加快研究内部机构具体设置。多位专家预测，未来我国的反垄断工作将围绕“加强”和“优化”两大原则展开。一方面，整合此前已有的三家反垄断执法力量，理顺执法体制机制；另一方面，加强执法力度和统领，从整体上推进我国竞争政策实施。因此在新的反垄断机构中，或设置专门的竞争政策部门。
7、尽管2018年房地产调控持续收紧，地产商的投资热情却并没有减弱，截至5月23日，全国50个主流城市的土地出让金仍然超过了1.3万亿，同比大增47%。50城之间的分化也已发生。杭州成为热点，卖地收入超过千亿，大约15个一二线城市维持在数百亿，大部分城市则在百亿左右。随着销售放缓，三四线土地市场热度在递减。值得注意的是，在限地价房价、竞配建的土地出让制度下，土地溢价率普遍走低；招标和挂牌的产业用地、工业用地出让更多。
港媒方面：
1、香港行政长官林郑月娥到立法会接受议员质询时表明，粤港澳大湾区发展规划即将公布。香港是全球最大的离岸人民币交易中心，政府将积极在大湾区内为港人争取同等待遇，致力解除港人于湾区内开业时遇到的束缚、限制及门槛等，支援金融业在区内的发展。
2、香港金融管理局副总裁李达志，5月24日于该局网志发表题为“港元资金流向”文章称，理论上，当美联储上调利率，较短期尤其是隔夜的港美息差会拉阔，吸引更多沽港元买美元的套息活动。未来一段日子可能会经常看到金管局承接港元沽盘的新闻，但大家要明白这其实是“期望”触发弱方兑换保证，“为港元利率正常化制造条件”，这由始至终是联汇设计的一部分。资金流出是因为港元流动性过剩而出现套息活动所致。当流动性回到正常状态，适合当其时的经济和金融状态，就会稳定下来。
3、美国一家贸易机构周三称，中国已经授权其指定装运前检验公司的驻加拿大员工对美国废料进行检验，放行一部分美国废物原料输送。中国政府5月初暂停中国检验认证集团(CICC)北美分公司装运前检验工作，对美国出口至中国的废物原料实施一个月禁令，6月4日截止。但总部在华盛顿的美国废弃物回收工业协会(ISRI)周三表示，已收到消息称，CICC加拿大检验人员将获准到美国”对美国将出口至中国的废物原料进行装运前检验并发放证书。”
4、2018年或许将成为超大规模IPO频出的一年。截至目前，全球已有8宗10亿美元或以上的IPO，其中两宗来自中国。此外，中国还有许多大型科技公司都在寻求未来12到24个月内进行股权融资，包括小米、滴滴在内，这将成为前所未有的一股上市热潮。有机构预计中国公司的总体市值会有显著增长，并且发现中国有很多独角兽公司正在寻求进入公开市场，以这些公司的估值总额来看，金额之庞大令人瞩目。目前市场有传今年9月以后，港股会迎来一波科技公司上市潮。
5、香港财经事务及库务局局长刘怡翔代表香港，与芬兰驻香港总领事Jari Sinkari签署全面性避免双重课税协定(全面性协定)。在新签署的全面性协定下，香港公司在芬兰所缴纳的有关税款，将可根据本港税例抵免香港就同一笔利润所徵收的税项，从而避免双重课税。同样地，芬兰公司在香港所缴的税款，可从芬兰就该笔收入所征收的税项中扣除。
海外消息
1、据外媒：美国总统特朗普正式签署“多德·弗兰克”法案的改革议案。注：《多德-弗兰克法案》被认为是20世纪30年代以来美国改革力度最大、影响最深远的金融监管改革。该法案旨在通过改善金融体系问责制和透明度，以促进美国金融稳定、解决“大而不倒”问题、保护纳税人利益、保护消费者利益。
2、根据欧佩克在月度报告中公布的最新测算，以2018全年计，全球原油日需求量将增加165万桶至9884万桶，较此前预测的日需求量增加2.5万桶。此外，欧佩克还修正了今年非欧佩克产油国的产量，将其日产量上调172万桶。
3、美国商务部长Ross表示，中兴通讯目前得不到运营所需的高通材料，美国考虑将其人员安排进中兴通讯负责合规。他还称自己下周将再赴北京，希望做成一些建设性的事情。（CNBC）
4、据日媒报道，23日，日本财政制度等审议会向财务相麻生太郎提交了一份关于政府新财政健全化计划的意见书。意见书显示，以抑制社会保障费膨胀的大致目标为首，对2019至2021年主要支出设相关纪律推进改革，若不成功将考虑采取增税等“收入支出两方面的追加措施”。
5、据新华社，美国白宫24日发表声明说，美国总统特朗普宣布取消与朝鲜最高领导人金正恩于6月12日在新加坡的会晤。美国总统特朗普在一封信函中表示，同朝鲜领导人金正恩安排在新加坡的峰会将不会进行，目前不适合进行所安排的朝美峰会；他非常期待能有一天和金正恩会面，如果金正恩改变主意，可以打电话或写信。朝鲜副外相金桂冠称，对美国取消“特金会”感到遗憾，朝方愿意在任何时候与美国对话。特朗普取消美朝峰会的决定与全世界的希望相悖。朝鲜最高领导人金正恩已尽最大努力，来与特朗普会谈。
公司新闻
1、5月24日，针对媒体报道喜马拉雅已重拾VIE架构，拟上市地点为香港的消息，喜马拉雅方面回应，称完全不属实。喜马拉雅方面表示，喜马拉雅既没有IPO计划，也没有确定保荐人，对于重拾VIE架构的消息，喜马拉雅暂未做出回应。
2、马化腾回应腾讯投资差评称：关于腾讯兴趣内容基金（TOPIC）投资自媒体账号“差评”一事，在业界引起较多争议，业务团队没做好尽职调查，公司将重启更加严格的尽职调查程序，如与腾讯保护知识产权的原则不符，我们将协商退股。
3、从评级机构标准普尔获悉，继发布中国向外资进一步开放国内评级市场的监管变化后，标普全球评级计划在中国成立自己的独资公司。该公司将以新设方式设立并运营。
4、新秀丽(01910.HK)宣布，于2018年5月24日， 公司获悉，其成为Blue Orca Capital网上发表的一份报告的对象。公司对此作出回应。该报告对公司作出若干指控。公司认为该报告中的指控实为片面之词并且具有误导性，因此，该报告中所作结论并不正确。公司已向联交所申请公司股份自2018年5月25日上午9时正起复牌。
5、美国财经媒体CNBC近日评选出“颠覆者50”榜单（Disruptor 50），列出了前50家通过其创意改变世界的私人企业。SpaceX、Uber和Airbnb分列前三名，中国企业中有滴滴出行和小米上榜，排名分别为第4名和第28名。
三、数据看市
四、港股IPO
五、海内外重点经济数据预告
六、港股公司公告
■ 新股消息
腾讯控股(00700.HK)：授出合计2.639万份购股权
旭辉控股集团(00884.HK)：因行使购股权折让逾71%发行1080万股
李宁(02331.HK)：5月24日因购股权获行使 合计发行7.5万股
中国天然气(00931.HK)：折让1.42%发行1649.4万股转换股份
欢喜传媒(01003.HK)：向唯臻发行1.5亿股以获取与张艺谋合作机会
三爱健康集团(01889.HK)：合计授出1.154亿份购股权
香港医思医疗集团(02138.HK)：授出100万份购股权
绿领控股(00061.HK)：授出2000万份购股权 行使价溢价25%
中国宝丰国际(03966.HK)：拟折让13.33%向控股股东增发9615万股筹资2.49亿港元
中国优通(06168.HK)：溢价30.83%配售最多3.776亿股认股权证 溢价8.33%授出9288万份购股权
国农金融投资(08120.HK)：完成配售1.845亿股筹资1760万港元
银合控股(08260.HK)：完成配售8000万股 净筹3250万港元
高伟电子(01415.HK)：授出100万份购股权
南海控股(00680.HK)：担保的1.2亿美元票据将于5月25日上市买卖
■ 停复牌
新秀丽(01910.HK)：指沽空报告为片面之词 5月25日复牌
恒基发展(00097.HK)：斥3亿港元收购一从事零售业务公司 25日复牌
保利达资产(00208.HK)：澳门终审法院裁定保利达洋行败诉 25日复牌
九龙建业(00034.HK)：澳门终审法院裁定保利达洋行败诉 25日复牌
联交所将中国光纤(03777.HK)：置于除牌程序第三阶段
宏太控股(01400.HK)：已撤销清盘呈请
中国全通(00633.HK)：拟最高8亿元收购青海聚光高新科技83.33%股权 5月25日复牌
■ 盈喜盈警
香港医思医疗集团(02138.HK)：预期年度除税后溢利同比增逾30%
太兴置业(00277.HK)：预期年度业绩将扭亏为盈
万华媒体(00426.HK)：预期年度除税前亏损有所收窄
膳源控股(01632.HK)：预期年度净亏损同比有所收窄
现代美容(00919.HK)：预计年度收益大幅减少并出现亏损
万亚企业控股(08173.HK)：预计年度亏损大幅增加
元亨燃气(00332.HK)：预期年度业绩将扭亏为盈
中国唐商(00674.HK)：预期年度净亏损同比大幅收窄
英裘控股(01468.HK)：预计年度亏损大幅减少
■ 公司业绩
深高速(00548.HK)：4月机荷东段日均路费收入增长5.3%至192万元
李氏大药厂(00950.HK)：一季度溢利增51.3%至7017.8万港元 研发费用大增50.5%
黛丽斯国际(00333.HK)：第3财季毛利率取得轻微下降
■ 业务发展
复星医药(02196.HK)：利妥昔单抗注射液完成临床III期试验 已投入研发费用3.3亿元
天津创业环保(01065.HK)：成立项目合资公司以实施电供暖项目
中国能源建设(03996.HK)：与国家电力投资集团建立战略合作伙伴关系
航基股份(00357.HK)：拟重选胡文泰为非执董 及发起资产支持证券业务20亿元
星亚控股(08293.HK)：拟收购一家香港体检公司
安领国际(08410.HK)：预期香港检测及反馈中心将于上半财年投入营运
南方通信(01617.HK)：附属7345.2万元收购生产光纤预制棒机器
卓信国际控股(08266.HK)：拟收购骏昇证券及骏昇资产管理
■ 股权变动
中国光大控股(00165.HK)：减持光大证券1.57亿股A股
中滔环保(01363.HK)：获控股股东增持352万股
康华医疗(03689.HK)：拟收购众联心血管病医院的控股权
汇思太平洋(08147.HK)：拟160万元购买杭州浙誉新能源汽车服务25%股权
■ 人事变动
美高梅中国(02282.HK)：委任冯小峰为非执行董事
招商银行(03968.HK)：增补李孟刚及刘俏为独立非执行董事
中滔环保(01363.HK)：古耀坤辞任执行董事
中信股份(00267.HK)：刘野樵辞任非执行董事由彭艳祥接任
永胜医疗(01612.HK)：廖佩青退任非执行董事
东方证券(03958.HK)：张芊开始履职监事会主席
京信通信(02342.HK)：杨沛燊辞任执董 留任主席资深顾问
瑞金矿业(00246.HK)：委任任艳成为执行董事及副行政总裁
南京熊猫电子(00553.HK)：董事会及监事会换届选举
■ 其他
中国石化(00386.HK)：“12石化02”将于6月1日开始付息
汇丰控股(00005.HK)：2018年第一次股息以股代息每股新股为9.8461美元
环球医疗(02666.HK)：附属完成发行5亿元融资券
中信股份(00267.HK)：中信海直每10股派发0.15元现金红利
广发证券(01776.HK)：完成发行30亿元公司债券 利率为4.85%
中州证券(01375.HK)：预计6月8日派发末期股息
红星美凯龙(01528.HK)：控股股东红星控股质押2591万股限售A股
海螺水泥(00914.HK)：股东海创投资所持4500万股公司股份解除质押
宏华集团(00196.HK)：上海上实申请诉前财产保全
香港中旅(00308.HK)：获得最多3亿港元循环贷款
天誉置业(00059.HK)：已发行2000万港元于2034年到期债券
中国银河(06881.HK)：完成发行55亿元2018年次级债券(第二期)
铁货(01029.HK)：就贷款事项与工商银行仍在进行磋商
江苏宁沪高速公路(00177.HK)：潘家花站撤站获补偿5000万元
意马国际(00585.HK)：将宣派特别现金股息每股0.25港元
庄园牧场(01533.HK)：A股连续3个交易日收盘价格涨幅偏离值累计超过20%
百勤油服(02178.HK)：完成发行3000万港元可换股债券
谭木匠(00837.HK)：认购9280万元理财产品
国锐地产(00108.HK)：拟“2股获发1股”增发9.11亿股 筹资7.29亿港元
